很久木有写长文了，兴起，刷点存在感吧～
先就最近的行情做一下复盘与整体预判。
首先是接近尾声的中东战争。
3月底，我在群里就做出了对战争的预判：大概率最晚4月会结束，在还没结束的后期，股市会提前脱敏，即市场只会经历短期的震荡然后继续向上，甚至都不用去减仓，除非你不看好未来的大行情或者你能精准在高位减仓且精准在低位捡回来筹码，否则，只要你的持仓个股质地优良则没有多动仓位的必要。
如今回头看，基本符合我的预期，且这一轮市场冲击带来的市场最低点也基本落在预测时间内。我没多预测油价，因为这个东西是附带的，油价是果，战况才是因。战况走向，决定油价方向。战争停了，油价自然回落，油价回落，通胀预期必定下来，股市会继续走自己的路，逻辑本就是一环套一环，本质上是对宏观局势及战况的发展预判。
再往后看，个人预判，今年全年依然会是牛市，科技+新能源+有色。
其实去年底写的一篇文章已经提前做过预判了，即今年依然会是牛市延续，看好科技+有色，科技弹性更大，而有色的行情我预计将弱于2025年。
截止到今天看来，也如我预判。当时预判有色行情不如2025年时，该板块行情如火如荼，人性就是如此，涨势如虹的时候，只是一个收缩涨幅斜率的预判都很难接受。
当时还提到了一个看好的板块，即新消费，但也是提到该板块只会在科技休息的时候，可能会迎来高低切的机会，目前，新消费表现是比较差的（我不做左侧，所以我也没有持有），但是否在下半年会有与科技的错峰机会，且走且看，我也不太确定，只是我会一直关注行情的变化。
私以为，一个在市场呆了很久的成熟的投资者，最应该有的纪律就是：可以做预判，但必须极度尊重和敬畏市场。所以我个人目前的思维脑回路都是从不把主观臆断当结论或真理去执行，每一条预判必然结合市场，当主观与市场发生冲突时，永远无条件站市场，基本理念就是：市场永远是对的！
谈一下科技行情。
最近拿着科技AI硬件的人都赢麻了，人均股神，特别对于那些喜欢追高做趋势的玩家，曾经在熊市猴市一追一个不吱声儿，但这次是追得顺风顺水追得赢麻了，觉得自己又行了
但我还是想说一句，据我所观，一个能在市场长期留存且保持持续性较高收益的优秀投资者，几乎不会来源于这批人。所以，且走且看～
当然了，我不是看空科技，我从不动摇地坚定地看好未来几十年的科技大行情，这个我在前些年就已旗帜鲜明的表达过了，未来一定属于科技，下一个时代的弄潮儿暴富者必然来源于科技领域，这是国家大经济体发展的客观规律，不以人的主观意志为转移。只不过，再看好，也不是一步到位的，更何况，影响股市行情的何止是分子。我甚至可以想象，当科技股未来大跌的时候，会有很多人站出来说科技泡沫，科技完蛋了，再也不起来了。历史总是这样，不断重演，但99%的人只会身在其中，而从不会吸取教训。
我个人目前也是大部分持有科技，只不过拒绝追高，有低位优质科技股没必要攀高峰，或许在某些阶段未必跑得过抱团股，但更有安全感为，而且也未必会跑输。
回过头再去看那些在股市穿越多个牛熊后依然能活得很好的优秀投资者说过的话，比如巴菲特：投资三大原则——保住本金！保住本金！永远记住前两条！
这很明显地强调了投资者风险控制的重要性，尤其是避免永久性亏损。
又比如恐惧与贪婪。
很多类似很简单朴实的投资语录，只有待你在市场上经历了多轮毒打，且真正化经历为经验为知识财富，真正蜕变成一个成熟优秀投资者的时候，你才会读懂这些话的含金量，在这之前，你只会觉得这是一些毫无营养的废话，甚至会耽误你赚钱。
回到行情本身，对于科技，后续继续看好，科技不同于旧时代的白酒房地产等投资机会，那些产业的投资方向基本在整个周期里很少会发生大变化，钢筋水泥不会突然改成用黄金白银造房子或者高科技用空气做悬浮，白酒也不会爆改配料表，但科技产业链不一样，时不时就会有新的变动新的机会，没有产业信息优势的人，很容易踩坑，而且一个技术迭代就可能导致机会全方面发生逆转，难度会比旧时代的投资高很多。所以，不得不承认，信息优势，会在科技投资里占有一席之地。我个人曾经是很不喜欢依靠信息优势做股票的，觉得不公平，也且体现不出水平，但现在也不得不承认，在未来的投资里，除了自我的逻辑思考能力，信息优势也会拉开一些差距，或者说，避开一些雷。
科技细分里的机会，去年底就预判过液冷和机器人，液冷继续看好。关于机器人，如果单纯从投资的角度而言，我依然是非常看好的，有人依然在怀疑其商业模式，怀疑能不能赚钱，这个不用怀疑，眼光放长远，这是每个产业的必经之路。只不过我现在的顾虑在于，机器人包括脑机接口这些玩意儿，如果政策没有堵住一些漏洞做一些更好更安全的引导，那么，可能就会存在一些隐形的风险。希望是我多虑了。
而对于目前机器人行情本身，市场比较麻了，如果后面没有超预期的进展出来，可能机器人不能板块也不会给太大的反馈，先看AI硬件吧，对机器人保持关注。
硬件的细分里，除了液冷，还会有其他一些新东西出来，这些其实是无法提前预判的，毕竟大家都不是业内人士，即便是业内人士，也都是走一步看一步，新东西新技术都是随着产业推进而尝试出来的，我们要做的就是跟进产业链，多思考，多验证。我也就不做预测了，液冷算是非常明确的机会。
再谈一下新能源。
这是一个我之前预判漏掉的机会，毕竟这是一个很卷领域，但中东战争，拉回了市场一些眼光回到了新能源。我在战争初期就分享了今年要重视新能源的机会，特别是储能。这个逻辑不难理解，战争加强了各大经济体的能源不安全感，所以，新能源必然是要加速提上日程的，也算是在我们反内卷的内政下助攻了一把。
回到新能源的细分来看，先谈谈碳酸锂。
想起上一轮碳酸锂行情，姐也是成功逃顶的人，刚好卖在2022年7月见顶月，也在雪球逻辑推理写过长文，当时卖出碳酸锂时，现货价格大概30万+，后面现货价格继续走高，最高60万+，而股价在现货30万的价格就已见顶。回过头看，基本符合股价先于现货价格3-6个月见顶的规律。听上去这规律很简单对吧？如果能精准判断现货价格什么时候什么价格见顶，那就能在股价高点精准出货，但可惜木有这样的人，哈～
所以，大部分投研报告里说的”股价会先于现货价格在3-6个月见顶”这是一句正确的规律的废话，对投资基本毫无前瞻指导意义，判断股价还是得靠层层逻辑的思考+经验。
如今，碳酸锂又是一轮新周期，去年算是错过，毕竟研究的领域太多了，根本买不过来也顾不上，去年一波浩浩荡荡的周期股行情，专注于周期的优秀投资者也是赚得盆满钵满了。
截止到现在，碳酸锂的价格大概在17万左右，之后何去何从，我想说一下个人的一些看法。
前几天机构已经在吹要涨到30万/吨了，这和当年新华社喊5000点是牛市的起点有什么区别？昨天钠电池集体暴动，间接打脸30万/吨言论，当然，这只是我个人的看法，也很有可能会被打脸。
我的看法就是能够稳在20万/吨，姐都觉得你很光荣很争气了。
据我所知，碳酸锂的价格超过15万/吨，且能维持住一段时间，则钠电池就敢上你锂电池的桌了。
这一轮碳酸锂的行情预期，大部分的成分是储能预期给的，而这就是钠电池敢掀你桌子的领域，你若再涨，我就替了你。如果如以前是新能源车所推动的锂电池行情，那么钠电池还真上不了桌，可现在不一样了。
更何况，钠电池的优势还是很明显，最大的优势在于资源100%自主，不被卡脖子，国家大力支持，以前是概念偏多，产业链不完善，成本下不来，技术还不够，如今不一样，今年或许也是大商用元年，可以上桌抢锂电池饭吃了～
而锂矿的投资价值，我也曾经强调过，如果能够稳在某一个区间，那么它的价值来源于价格稳定性带来的估值提升，维持的时间越久，成长性越强化，周期性削弱，估值越有弹性，所以，逻辑是区别于以往周期的。
看看自己手上的碳酸锂个股，按照某一个价格（我个人觉得大概就是15-20万偏低区间吧）去算一下利润然后看估值吧，若低估就有价值，反之，木有价值。也就是说，后面碳酸锂的机会更侧重于阿尔法，而不是贝塔。
再聊聊储能。
储能这条线，稳稳的逻辑，特别是出海，没那么卷，毛利率会更高，需求更大，加之AI与能源安全加持，这条线预计会走得比较久。有一些逻辑分歧的是碳酸锂涨价对利润的侵蚀，下游厂商是否能顺价。
其实看了上面对碳酸锂的分析后，这个题目答案也有了。价格影响到需求或挤压利润到一定程度，直接换钠电池就好了。所以，个人觉得这只是短期扰动，有钠电池做制衡，不必过于担心，更何况，需求端才是核心逻辑，成本端只是对利润的轻微扰动项，现在已经有了反内卷意识了，个人觉得不必储能开始走光伏的老路继续卷，如果是这样，只能说上层真的很无能。
关于电池端投资机会，就看看钠电池和固态电池吧，纯锂电池这种老产业，意义不大，没有想象的翅膀，但不排除反内卷会带来行情，不过很显然，有新东西加持才会更有弹性，不然也只不过周期，而且纯锂电池也有弊端，钠电池和固态电池两面夹击，还有个成本高企。
再简单聊聊有色吧。
有色的行情大概率是不如去年的，多关注与科技下游相关的金属，能同时享受周期后段行情也能享受成长带来的估值提升，股价会更坚挺。
先就说这么多。
最后再做一个简单的预测：今年全年牛市，明年下半年牛市见顶！
