今天的大A终于迎来普涨行情，三大指数全线收红，沪指、创业板指涨超1%，深成指更是涨逾2%。个股表现非常亮眼，超4800只股票上涨，市场成交2.56万亿，活跃度持续提升。
值得一提的是，1月A股新开户数接近500万户，环比暴增89%，基金开户数也大幅增长，说明场外资金正在加速进场，市场人气明显回暖。
今天最亮眼的板块当属光伏，帝科股份、海优新材等多股涨停，太空光伏概念集体爆发。
光通信板块继续高歌猛进，杭电股份实现3连板，天通股份3天2板，科瑞技术、安孚科技等涨停，资金持续追捧算力硬件方向。
航天板块也有大幅反弹，航天发展、航天控制等涨停，商业航天相关个股表现出色。
下跌方面，白银、油服板块调整居前，但整体对市场影响不大。
光伏：太空光伏+新技术路线催化
- • 市场对太空光伏的关注度大涨，主要是因为低轨卫星、太空算力等新应用场景的爆发，行业需求有望大幅提升。
- • 技术路线百花齐放，HJT、钙钛矿等新型电池技术不断突破，提升了市场对未来光伏产业升级的想象空间。
- • 行业机构预计2025-2030年太空光伏市场规模有望达到千亿级别，远期空间巨大。
航天：SpaceX并购xAI+国内火箭可回收元年
- • 马斯克旗下SpaceX和xAI合并，估值达到1.25万亿美元，直接点燃了全球商业航天板块的热情。
- • 国内方面，“国家队”和民营公司齐头并进，2026年将成为可回收火箭元年，商业航天进入加速发展期。
- • 叠加卫星互联网、火箭制造等新兴产业链，资金提前布局相关龙头。
光通信：AI算力需求持续+技术标准升级
- • 全球AI算力需求爆发，数据中心扩张带动光通信需求持续高涨。
- • 谷歌、微软、英伟达等巨头推动开放式光交换（OCS）从定制化走向标准化，行业有望迎来规模化放量。
- • CPO等高端光模块技术渗透率提升，产业链公司业绩预期向好，吸引资金反复进场。
市场人气：新开户暴增+资金加速入市
- • 1月A股新开户491.58万户，基金新开户54.63万户，双双创出新高，场外资金大幅流入，市场人气回升，抄底资金积极。
- • 资金风格明显转向“进攻型”。
资金从防御性、周期性板块（如贵金属、有色、油气）逐步切换到高成长性、科技创新、政策支持的方向（光通信、光伏、智能电网、航天、AI硬件）。
有持续性和景气度的主线板块，资金反复进场，热点轮动加快，但不再是“一日游”，而是有持续的赚钱效应。 - • 资金更青睐“高成长+高景气+政策支持”的行业，板块持续性明显增强，热点切换有节奏但不再是“一日游”。
- • 场外资金加速入场，带动整体市场活跃度提升，普涨行情出现，赚钱效应回归。
在资金持续流入、市场人气回暖、主线明确的背景下，大A有望延续震荡上行、结构性牛市的格局，春季行情值得期待~
个人学习内容仅供参考，不构成投资建议，股市有风险，投资需谨慎。
