特朗普来了，A股红了；资金跑了，我跟着跑了。昨天今天，证明跑对了。
先交代一下我的操作。
前天，特朗普访华消息落地，A股一片飘红。半导体、消费电子、农业、能源——几乎满屏红色。
但我看了一眼资金流向。
主力资金，净流出。
红盘，却在流出。这不正常。
我没犹豫，把手上的科技票全清了。
昨天，大盘开始调。今天，继续往下走。
那些没卖的朋友，利润回吐了大半。我自己呢？卖得及时的那部分保住了，但这个月算总账——白忙。赚的那点，不够这两天亏的。
01 为什么访华行情只涨了一天？
很多人以为，特朗普来了，签大单，股市就得涨。
逻辑没错，但忽略了一个问题：预期早就打满了。
从4月底开始，市场就在传“特朗普要访华”。农业、能源、半导体，轮番炒了好几轮。等消息真落地的时候，该买的已经买了，该跑的也在跑了。
这就是前天红盘、资金却在流出的真相。
消息面驱动的行情，永远是“买预期，卖事实”。
02 半导体为什么跌得最狠？
今天跌幅榜上，半导体排前面。
原因不复杂：
第一，涨太多了。年初到现在，半导体板块涨了百分之四五十。获利盘堆积如山，一有风吹草动，先跑为敬。
第二，访华没有带来芯片松绑。很多人幻想特朗普这次能放松对华芯片限制。结果呢？随行代表团里，没有半导体制造企业的核心人物。说明芯片这块，没戏。
预期落空，资金自然要撤。
03 哪些行业真的会受益？
别光看股市涨跌。特朗普这次来，有几个行业是实打实要签单的：
能源：美国LNG（液化天然气）会签长期大单。国内接收站、管道、储气设备的企业，订单在路上。
农业：大豆、玉米、猪肉。老剧本，但金额不小。
科技（软件/云服务）：微软、谷歌、甲骨文的高管来了。如果谈成“有条件开放”（数据中心设在中国、数据本地化），国内中小企业软件服务商会面临冲击，也会被带动升级。
至于半导体硬件——短期内别指望。没来的人，比来了的人更有说服力。
04 接下来怎么办？
我不做预测。但我说几个我看到的事实：
我的操作很简单：等。等这波调整结束，等新的主线出来，再动手。
不抄底，不猜底。宁可错过，不要做错。
写在最后
这个月白忙了。但不亏，就是赚。
因为白忙，总比亏钱好。
你这几天操作怎么样？是卖了，还是扛了？留言区聊聊。
点个在看，转给那个还在纠结要不要割肉的朋友。
（图兰朵财经，记录真实操作，不吹不黑。）
