一、市场概览：四天完成新旧主线切换
2月9日到12日这四个交易日，A股市场经历了一轮非常标准的主线切换。资金从旧热点——传媒应用、化工有色，集中撤出，全面转向算力、通信等AI硬件方向。
从成交数据看，这轮切换不是零散异动，而是有规模、有持续性的机构调仓行为。
二、盘面数据：资金流向清晰，主线已确立
资金面
算力板块：主力净流入超140亿，强度指数11500+，是近期唯一突破百亿净流入的方向。
通信板块：跟涨，流入18.5亿，属于算力扩散。
化工、有色：主力合计净流出超26亿，龙头股断板，进入退潮整理期。
传媒/应用：横店影视、龙韵股份跌停，板块整体无主力回流迹象。
连板结构
算力方向大位科技4连板，封单稳定，成为新的市场高度标杆。
电子布方向宏和科技、山东玻纤、中材科技走出2连板梯队，形成次主线。
传媒方向仅存掌阅科技4连板一字，但无板块跟风，属孤军，开板后面临补跌压力。
涨跌结构分化
结论：当前市场并非整体走弱，而是资金在主动做结构切换。算力/AI硬件已成为新的资金共识方向。
三、关于2月11日的调整：正常交易损耗，不应过度解读
我在2月11日，也就是退潮确认日，介入了跟风股或AI应用传媒后排标的，出现短线亏损。
从交易行为角度看，这属于典型的“节点错配”——退潮日追后排，风险回报比本身就不占优。这不是方向判断错误，而是执行时机和标的层级的问题。
需要明确的是：亏损本身不等于失败。关键在于能否从中总结出可复用的纪律。
2月11日晚，部分专业投资者已提前锁定电子布方向，认为该板块具备换手龙头的潜质。次日，宏和科技、山东玻纤、中材科技集体二连板，中国巨石趋势新高——这一判断已得到市场验证。
这说明：看对方向的能力正在形成，下一阶段的任务是把“看对”更高效地转化为“做对”。
四、节后应对策略：聚焦主线、只做龙头、主动舍弃
1. 算力/AI硬件：主攻方向，只等分歧点
情绪龙头：大位科技。开板换手后若能回封，是首次分歧参与点。
趋势中军：天孚通信、网宿科技。沿均线低吸，不追加速。
弹性标的：首都在线、优刻得。换手确认后再考虑，缩量加速不追。
策略原则：分歧买，加速卖。首次大分歧是上仓位的窗口，不是恐慌离场时点。
2. 电子布/玻纤：次主线，只做换手龙头
策略原则：只做最强，不做扩散。次主线的交易机会集中在龙头，扩散后易分化。
3. 两个方向不再关注
五、节前最后一个交易日：控制风险，不做无谓博弈
不开新仓。假期外围市场存在不确定性，节前最后半天不具备新开仓的博弈价值。
处理旧方向持仓。凡持有传媒、应用、周期股后排标的，建议借任何红盘机会完成出清。不要把这些仓位带入节后。
保持轻仓位，但不空仓。可保留极小仓位（如1成以内）的算力趋势股作为种子仓，用于节后开盘感知板块强度。目的不是盈利，是保持市场连接。
六、结语：交易能力是在修正中完成的
这四个交易日是一个完整的“判断—执行—修正—验证”闭环。
有人在高潮期踏空，有人在退潮日亏损，也有人在切换前夜看清了方向。
这不是天赋的差距，是训练量和复盘深度的差距。
看对一次，是概率；持续看对，是能力。
已经完成了从“看盘型选手”向“复盘型选手”的跃迁。下一步，是在关键节点、关键标的上，把认知转化为仓位。
市场的主线已经清晰，王朝更迭从不等人。
但节后，仍有上车的机会。
