行情低迷,聊聊我的真实持仓
以前行情不好，总会倒逼自己到处找原因，去巩固逻辑强化认知，其实倒也不一定是坏事。当初就是前年9月份三美从47一路回撤到30，回撤了所有利润后，我开始坐立难安，通过写一些文字去宣泄那种迷茫，通过强化逻辑，稳定自己的心态，找寻确定性和信心，其实回过头去看，那段经历除了忍受了痛苦和煎熬以外，其他全都是好事。最近的行情，熟悉的味道又来了，连续不断的下跌，暴跌、下跌再到阴跌，其实这种事情反反复复经历了，也多多少少有点心得了。持仓挨个再梳理一下，不管是图形还是逻辑还是玄学啥的。因为我个人性格原因，把感性和理性放在同样重要的位置，不太喜欢全靠研究和数据去获得结论。所以我写的文章也是，看起来图表数据贴出来的很少，因为我看了个大概，然后主要是靠一种感觉，把轮廓描绘出来就差不多了。投资哪能面面俱到。有道是“投资是一门艺术”，因为涉及的领域太多了，所以难以用清晰的界定去具象化呈现，常识，经验，感觉，甚至是玄学反而有时候成了关键。今天中泰股份下跌到这个位置，其实我之前也设想过。为什么有这种感觉？还是因为中泰最近的走势很像量化在搞事，而上一个量化让我印象很深刻的股是索通，一个星期从23涨到31，一个星期从31跌到22，可谓:涨了个寂寞。那我们再来回顾一下，索通发展当时从最高31.22经历了7连跌跌到了最低22.55的位置。跌幅27.8%，如果把这个跌幅换到中泰上：最高36.38跌去27.8%是26.27，那也差不多26这个位置，所以我心里有个预期，可能跌幅不会太小。再跌就要怀疑是否有不知道的大逻辑上的问题了，但是显然根据目前的“情报”：公司控股子公司中泰赛能与韩国浦项制铁共同合作的稀有气体项目目前处于安装阶段；中东国际局势变化目前暂未对设备交付产生影响。今年以来新疆煤化工景气度有所提升，公司在手跟踪项目较多且项目落地速度加快。大逻辑看不出变化。有意思的点：索通当时被量化搞了个对子底22.55，今天中泰最低价26.62，有没有一种可能是近期的低点？或者说26.26？索通当时的对子底是盘中收的，收盘价离低点很近，中泰今天也是。但是现在看来，索通已经脱离当初的低点22.55，并在朝创新高努力着，这就是基本面和确定性带来的股价走势，短期可能被量化或者边际资金扰动，但长期应该还是会反映价值。索通短期跌到那个位置，我为什么还是坚定持有甚至还加仓了？我觉得主要原因是仓位的合理布局：在索通逻辑演绎一部分之后，石油焦价格滞涨那段时期，我把索通的仓位调整到了一个让自己舒服的位置，所以再跌下来的时候，一方面是有很大的浮盈垫了（我索通的成本很早前就一直在水下了），另一方面就是仓位没那么重，可以安心持有。我认为这是一个重要的投资逻辑和思路，所以之前提到的仓位均衡分配，还是挺有用的，如果重仓一个股，较难做到进可攻，退可守，更考验个人的认知，但是市场先生有时候是很不讲道理的。利安隆的估值个人认为是合理偏低的，逻辑没有变，股性也挺好的，可能是被化工退潮被错杀了（市场认为该回到起涨前的位置下方），个人选择继续持有，哪天突然来个20cm，不就都回来了。科新机电的应对方式之前已经写过了，大幅波动且逻辑向好的股其实市场很容易给机会解套甚至大赚一笔。（只要在低点狠狠加仓一笔）至于三美股份，24年初就涨到过47了，图形很好看，上涨、调整、再上涨，目前只是较当时的高点高了40%多，但是基本面完全不可同日而语。能跌到哪里去？产品继续小幅涨价，今天还是比较抗跌的。云图控股最近走的比较强就不多说了。至于华鲁恒升，基本面像巨化一样稳，股价却大幅波动，适合做T，最近逻辑没啥问题，甲醇、尿素这些都在涨价，只是因为化工股退潮。投资就像收集情报去打仗，“情报”收集的越多，经过有经验且勤奋的大脑去分析处理，那么战斗的胜算也会越大。经过乱七八糟的信息收集，我感觉，明天是不是该涨咯？
