行情快速转向,股市商品多头卷土重来,科技股,多晶硅,沪铜复盘
一、全球股市晴雨表
东边日出西边雨，7月国内在经历水深火热的时候，欧洲股市在不断创下历史新高，出现了较为明显的背离。而纳指在跌破平台颈线后，没有继续下挫，再一次展示了“纳指永远涨”的强横，几根大阳线就收复了破位的失地，令人唏嘘。显然，这波对于纳指的主跌预期跟踪失败，多头趋势延续，则继续关注向上的新高的突破，能否带领新一波的多头行情。但显然，亚太以韩国为首的前期股灾重灾区，虽然最近连续反弹，但K线依然非常惨淡，资金流上的东降西升，其实更适合做一些套利对冲的组合。从内盘的角度来说，能够跟踪的标的其实还是不多，笔者最近自选里能创新的比如行云科技，和前期超跌的半导体关系倒是不大。而AI相对应的板块，因为事件的干扰，美国制裁阴影下，还是继续承压，需要谨慎对待。光模块这波究竟是错杀还是真反转，价格如果能够回升，自然可以见分晓。现阶段去接左侧飞刀并不划算，右侧将更加保险。最近的微盘股表现不错，相应的，股指期货中的IM率先在支撑位选择了拐头向上。如果外盘持续强势，股指可以展望一个多头波段。二、AI科技对应的有色走强
伴随着科技股的大幅反弹，AI金属沪铜和沪锡在K线上再次表现出强势的迹象。沪铜连续的小阳线尝试突破，虽然还没有拉出大阳线，但位置已经处在非常关键的节点。
叠加美国关税事件的反复，在美国囤铜的刺激下，是否会走出一波超预期的行情，需要耐心观察。目前从AI总结的情况来看，美国关税会是一个关键变量，如果特朗普将税率落实，那么一波脉冲是可以展望的。但本质上美国虹吸是库存之间的转移，而不是真正的消耗，脉冲之后市场也可能会交易利好落地兑现，需要谨慎应对。
锡则是低库存+需求增量的逻辑，铜和锡都是AI存储爆发下的需求受益者。因此，两者的走势最近是远远强于其他有色的。但目前两者的问题也很突出，依然没有出现标志性的大阳线，目前的震荡区间还在持续压制，没有形成基本面+量价共振的主升局面，还是只能耐心保持跟踪。
目前期货市场整体是亏钱效应非常强的，行情一直走不出想要的强度，在美伊来回反复的袭扰下，反向跳空依旧是常态，因此需要耐心防守为主。
以上，最近行情是有修复和起色，但强度还没有达到标准。持续谨慎跟踪，希望账户能够尽快回血。
